Et gëtt e chinesesche Fluch dee seet "Däerft Dir liewen interessant Zäiten". - wéi et gär oder net, mir liewen duerch esou Zäiten. D'Angscht virum COVID-19 huet e weltwäite Coronavirus Maartcrash am Joer 2020 entzündegt. Keen Verméigen schéngt méi sécher ze sinn. Wat ze kafen a wéi Äre Portfolio an esou onsécheren Zäiten ze schützen?
Mir sinn offiziell an engem (legacy) Bärenmaart.
D'Bourse weltwäit sinn erofgaang mat Tariffer déi ni virdru gesinn hunn. Dëse Coronavirus Maartcrash ass scho méi wéi déi Grouss Finanzkris am Joer 2008 iwwerschratt. Deemools hunn d'Präisser e méi graduelle Réckgang gesinn. Dat ass e ganz faszinante Beispill vu wéi d'Euphorie séier an eng verbreet Panikverkaaf ka verwandelen.
Wirtschaft op der ganzer Welt, déi a komplette Sperrung goen, bitt dat perfekt Beispill vun engem Onerwaart schwaarz Schwan Event. Dat bezitt sech op d'Evenement datt keen Investisseur a senger Handelsstrategie berücksichtegt. Wann dëst geschitt, ännert et den aktuellen an zukünftege Szenario komplett a erfuerdert nei Bewäertunge fir d'Verméigensallokatioun.
Wann Dir d'laangfristeg Diagramm vun der SP500 Futures kuckt, kënne mir bemierken datt den 200 MA Maart kloer d'Trennung tëscht Perioden vum Bear a Bull Maart weist. D'lescht Woch huet de Wäert vum Index, deen den Zoustand vun der Weltwirtschaft besser wéi soss en anert moosst, dëse Schlësselniveau gebrach, an technesch gesinn de längste Bullmaart vun allen Zäiten ofgeschloss.
Wéi laang kann et daueren?
Am Joer 2008 huet et ongeféier ee Joer vum Präis gedauert fir den 200 MA ze briechen an de Buedem z'erreechen. Natierlech, wann Dir d'Gréisst vum aktuellen initialen Verkaf berécksiichtegt, kann et manner daueren fir eng Erhuelung unzefänken. Op der anerer Säit kann de méi schwéiere Réckgang och uginn datt dës Kéier d'Evenementer déi sech entfalen d'Wirtschaft nach méi schwéier beaflosse kënnen.
D'Wourecht ass datt keen Investisseur e Kristallkugel huet fir d'Zukunft virauszesoen. Dëst sinn d'Zäiten wou d'technesch Analyse nëmme wéineg Orientéierung ka liwweren, awer et ass essentiell fir d'Grondlage en Aa ze halen. De Moment preiséiere Mäert de Sperrung vu ganz Europa an e puer Beräicher an den USA. Wahrscheinlech sinn Investisseuren nach net d'Optioun vun der kompletter Lähmung vun der US Wirtschaft. Et ass nach ëmmer fréi fir Biller vun eidel Stroossen iwwer 50 Staaten an den USA virzestellen. Dat ass wat an Italien an anere Länner wéi Spuenien a Frankräich geschitt.
Wann dat géif geschéien, kéinten d'Konsequenze wierklech ellen sinn. Just als Verglach, wärend der schlëmmster Räzess zënter 1929, ass den US PIB bei engem jährlechen Taux vun 6.3% fir dräi Véierel gefall, ier seng Erhuelung ugefaang huet. E komplette Stopp vun der Wirtschaft kéint méiglecherweis vill méi schlëmm Zuelen verursaachen. Fréi Prognosen gesinn den US PIB falen ongeféier 20-30% eleng am Q2 2020.
Wat kënne mir erwaarden no dësem Coronavirus Maart Crash?
D'Panik huet sech séier ënner Investisseuren verbreet. Virun déi éischt bedeitend Ausbrieche an Europa war d'allgemeng Stëmmung vum Maart ganz zefridden, an de Coronavirus schéngt wéi e Problem a China an no Regiounen agespaart. Wann et kloer war datt d'Situatioun e wesentlechen Impakt op d'Chinesesch Wirtschaft gehat hätt an aner Wirtschaft amgaang de selwechte Schued ze leiden, huet de Panikverkaaf e richtege Coronavirus Maart Crash ugefaang.
D'Drop ignited engem Rush fir Sécherheet, mee keng Verméigen Klass gelongen d'Roll vun sécher Hafen.
Och de Goldpräis ass erofgaang. D'Investisseuren hu probéiert all flësseg Verméigen ze verkafen fir Cash a Liquiditéit z'erhéijen. De Krypto-Maart huet net manner Stress erlieft. De Maart gesäit nach ëmmer Krypto-Währungen als eng riskant Investitioun an Zäite vun Onsécherheet stellen e wesentleche Verkafsdrock op Präisser.
D'Zentralbanken sinn agegraff mat enger massiver koordinéierter Aktioun fir Liquiditéit ze sprëtzen fir d'Panik ze verhaften. Dës fett a proaktiv Aktiounen bréngen méiglecherweis kuerzfristeg Erliichterung op de Mäert. Awer d'Volatilitéit ass hei fir eng zimlech laang Zäit ze bleiwen, nei Ausbroch an Neiegkeeten iwwer d'Entwécklung vun der Pandemie wäerte weider Stress verursaachen.
Wärend der nächster Phase wäerten d'Investisseuren d'Perspektive präzis beurteelen an hir Portefeuillen deementspriechend rebalancéieren. Dat wäert weider Turbulenzen ënner de Verméigenklassen generéieren.
De Schlësselelement fir en Aa ze halen ass d'Verëffentlechung vun Daten iwwer den Zoustand vun der Weltwirtschaft. Chômage, Scholden, an Default Tariffer sinn all veruerteelt ze klammen. Trotzdem wäert d'Skala vun der Erhéijung de laangfristeg Effekt vun dëser Kris diktéieren.
Wéi eng Verméigenklassen kéinten iwwerpréiwen?
D'Theorie léiert eis datt a Krisenzäiten Investisseuren tendéieren riskant Verméigen ze verkafen, wéi Aktien, fir hir Portefeuillen an Obligatiounen, Gold oder Bargeld ze balanséieren. Dës Kéier kéint d'Realitéit liicht anescht sinn.
Obligatiounen sinn am Moment net déi sécherst Optioun wéi se historesch waren. An dat ass wéinst dräi Haaptgrënn:
- Zéng Joer vun ultra-accommodativen Währungspolitik hunn d'Bewäertung erheblech opgeblosen. Billioune vun Dollar Wäert vun fixen Akommes Instrumenter scho mat negativen Zënssaz nozeginn Handel.
- Den Niveau vun der Scholdung vu béide Firmen a Regierung ass ëmmer héich Wäerter, wat atypesch ass fir Pre-Depressiounszäiten.
- Kuerzfristeg ass d'Inflatioun net a Siicht, mä schlussendlech wäerten ongeklärten Liquiditéitsinjektiounen laangfristeg Konsequenzen op de Präisniveau hunn. Méi laang datéiert Obligatiounen (déi nach net mat negativen Tariffer handelen) solle mat esou Erwaardungen ënnerperforméieren.
Wat iwwer Gold?
De sécherste Verméigen per Definitioun ënnerperforméiert an dëse fréie Stadien. Déi schaarfe Präiserhéijung op den Aktiemäert huet Investisseuren opgefuerdert sou vill Cash wéi méiglech ze sammelen fir Verloschter ze decken a ganz wahrscheinlech sinn och Positiounen am Gold an dësem béisen Zyklus agefaangen. Erëm, keng Inflatioun déi geschwënn erwaart gëtt, dréckt d'Investisseuren net fir sech vun deem Risiko ze hedgen andeems se Edelmetalle wéi Gold kafen. Trotzdem, Gold kéint eng zouverlässeg Optioun fir laangfristeg sinn, wann Inflatioun Bedenken entstinn.
Cash ass Kinnek.
An Zäite vun Onsécherheet sinn déi, déi Liquiditéit halen, normalerweis déi, déi hire Portfolio besser schützen a kënnen déi bescht Méiglechkeeten fangen. Besonnesch den Dollar ass bei wäitem ee vun de bescht performante Verméigen ënner de Legacy Asset Classes. Den Dollarindex sprang an de leschten Deeg op Wäerter no bei 20 Joer héich.
Dësen Trend wäert méiglecherweis fir déi absehbar Zukunft weidergoen well e verbreete Mangel u Dollar grouss Konzerner trefft. Dëst Thema ass sou sënnvoll datt d' D'FED huet misse Swaplinnen aféieren mat anere groussen Zentralbanken fir d'Situatioun vun enger weiderer Verschlechterung ze verhënneren.
Wéi profitéiert vun dëse Méiglechkeeten?
D'Gutt Noriicht ass datt et och fir Iech hautdesdaags Krypto-Handels relativ einfach ass Är Besëtzer iwwer verschidden Verméigenklassen ze diversifizéieren.
Gold, zum Beispill, huet historesch bewisen eng zolidd Hedge an onroueg Zäiten ze representéieren. Dir kënnt einfach an Gold investéieren benotzt PAX Gold, déi op Kraken verhandelbar ass. Eng Mënz, déi un de Präis vun enger Troy Unze vum Edelmetall gepecht ass an een-zu-eent op richteg Bullions ënnerstëtzt.
Apropos stabile Mënzen, si sinn schonn am Joer 2019 am Interessi eropgaang, a méiglecherweis wäert hir Roll am Ökosystem weider an Zukunft verstäerken.
Et gi vill Méiglechkeeten ze halen digital Dollar - Tether, DAI, USDC, BUSD, PAX USD a méi. Wat ganz interessant ass, ass datt an enger Welt, wou Zënssätz an negativ Zuelen bewegen, dës Mënzen ze halen an se ze deposéieren erlaabt Investisseuren bedeitend Rendementer z'erreechen.
Passiv Akommesstrategien si ganz populär, an Investisseuren kënnen entscheeden zentraliséiert oder dezentraliséiert Ariichtungen ze benotzen no hire Virléiften a Vertrauensgrad vis-à-vis vun de verschiddene Protokoller. De rezente Krypto Maart Crash huet als e schwéiere Stresstest gedéngt, besonnesch fir déi dezentraliséiert Protokoller. Maartvolatilitéit ass nach ëmmer déi eenzeg gréisste Bedrohung fir Prêtplattformen, awer wéi ëmmer, de Maart gëtt ni Rendement ouni Risiko involvéiert. Alles wat Dir maache sollt ass eng Investitioun mat dem beschte Risiko / Belounungsprofil no Äre Virléiften ze wielen.
Erneiert Volatilitéit am FX Maart
Nieft dem Dollar, en Aa och op aner Währungen ze halen, kéint interessant Méiglechkeeten ubidden. Zentralbanken sinn ënnerwee, d'Course fir d'Devaluatioun huet ugefaang, an nei Währungskricher wäerten stattfannen. All dëst wäert d'Volatilitéit ignite an, wéi Dir wësst, dat generéiert déi bescht Méiglechkeeten.
Et ass wahrscheinlech keen Zoufall Kraken Exchange huet viru kuerzem FX Handel agefouert, néng Währungspaar bäizefügen mat méi fir an Zukunft ze verfollegen. Dat heescht datt Dir geschwënn fäeg sidd Är Holding a vill verschidde Währungen och iwwer ze diversifizéieren Coinrule.
Wat iwwer Crypto?
De Krypto Maart huet d'lescht Woch e schwéieren Hit. Déi allgemeng Risiko-Off Verréckelung huet d'Krypto-Währungen schwéier beaflosst. Déi relativ niddreg Liquiditéit huet de Réckgang verschlechtert an d'Liquidatiounen op Leverage Positiounen hunn den Downtrend beschleunegt.
D'Bewäertung vum breede Krypto-Maart ass op laangfristeg Schlësselniveauen zréckgefall. Kuckt de Krypto-Ökosystem eleng, dat kéint eng Kaafméiglechkeet representéieren fir méi ze sammelen. Wéi och ëmmer, déi breet wirtschaftlech Landschaft ass ganz onsécher a kéint d'Präisser fir méi verlängert Perioden beaflossen.
Zënter Februar ass d'Korrelatioun tëscht Bitcoin an Aktien eropgaang an ass elo relativ héich. Bedenkt datt de Wäert de Moment bei ongeféier 0.1 ass, wat nach ëmmer eng relativ niddereg Korrelatioun am Verglach mat aneren ass. traditionell Verméigen Klassen. D'Notioun vu Krypto als Hedge fir eng Kris vum Legacy System schéngt nach net ze geschéien. No allem ass dat raisonnabel well Krypto-Währungen net eng breet unerkannt Verméigenklass fir Investisseuren sinn.
Et ass besser dëst an de kommende Wochen en Aa ze halen fir ze kucken ob d'Perceptioun vun den Investisseuren sech verännert wéi nei Eventer entfalen.
Déi bescht Strategien fir dës Erausfuerderung Zäiten
Coinrule kann Iech hëllefen duerch dës onsécher Deeg ze kommen, déi stresseg kuerzfristeg Volatilitéit a Chancen ëmzewandelen.
Regele wéi dës erlaben Iech kleng Präisbeweegungen ze fangen ouni grouss Positiounen ze bauen, déi Iech op bedeitende Verloschter am Fall vu schaarfen Réckzuch aussetzen.
Amplaz, wann Dir dëst als gutt gesinn kafen Geleeënheet an Dir sidd gewëllt an engem méi laangfristeg Zäitframe ze handelen. Dir kéint méi vun Äre Léifsten Mënzen cumuléiert. An eiser Schablounbibliothéik fannt Dir vill Beispiller vu Setups déi verschidden Handelsstiler passen.
Bonus Tipp: de wëchentlechen 200 MA fir de Bitcoin Präis huet Ënnerstëtzung während dem 2018 Bear Maart geliwwert a spillt nach ëmmer eng entscheedend Roll dës Deeg. Coinrule technesch Indikatoren fir den Handelsmotor an de leschte Wochen bäigefüügt, an Dir kënnt se benotze fir eng Regel wéi déi folgend ze bauen.
Natierlech, vergiesst ni e Stoppverloscht fir Är Geschäfter ze addéieren fir Iech vun onerwaarte Verloschter ze schützen.
Iwwerdenkt Är Investitiounsstrategie
Den neie globale wirtschaftleche Szenario erfuerdert eng nei Bewäertung vum Risiko vun Ärem Portfolio an eng déif Evaluatioun vun der Positionéierung an de kommende Méint.
Krypto-Währungen si méiglecherweis d'Verméigensklass mat de beschte Risiko-/Belounungsprofil fir d'Zukunft. Dat breet Konzept vu Krypto gouf präzis fir Perioden wéi dës entworf. Dëse Coronavirus Maartcrash wäert de richtege Stresstest vu senger Basisdaten Philosophie sinn. Ausserdeem sinn d'Krypto-Teams gutt positionéiert fir hir Operatiounen op afstand weiderzeféieren ouni Diskontinuitéiten. Och wann eis Team iwwer véier verschidde Länner verbreet ass, beaflosst keng Quarantänbeschränkung eisen Entwécklungsprozess.
Dat eenzegt bedrohend Element ass datt d'Krypto-Währungen verschidde Krypto-Bärmäert erlieft hunn awer ni e legacy breede Bärmaart. En Aa ze halen wéi d'Korrelatioun tëscht Bitcoin an Aktien evoluéiert gëtt en Hiweis iwwer wéi d'Investisseuren tatsächlech de Risiko vu Krypto-Währungen erkennen.
Mëttlerweil ass de beschte Wee fir op dëse Coronavirus Maartcrash ze reagéieren ass Äre Portfolio ze diversifizéieren. Füügt nei defensiv Verméigensklassen wéi Gold, Währungen a stabile Mënzen op Äre Portemonnaie fir de Gesamtrisiko ze reduzéieren.
An Zäite wou d'Adaptatioun un nei Szenarien a proaktiv handelen den Ënnerscheed mécht, Coinrule hëlt och d'Erausfuerderung a gëtt eng Multi-Asset Handelsplattform.
Bleift drun…
an Handel sécher!
Verzichterklärung
Ech sinn keen Analyst oder Investitiounsberoder. Alles wat ech hei Site ubidden ass reng fir Orientéierung, Informatiouns- an Erzéiungszwecker. Dir sollt onofhängeg verifizéieren all Informatiounen a mengem Post. Ech kann net verantwortlech fonnt ginn fir all Verloscht oder Schued iwwerhaapt, deen ech op esou Informatioune vertrauen. W.e.g. bewosst datt Krypto-Währungen handelen involvéiert e wesentleche Grad vu Risiko.